[RBS]

Телеком инвестиции в моде. Новый тренд...
А мыс все-таки пробил флаг вниз. Ждем его на 550...

[Bingo!]

RBS (28 August 2012 - 17:13) писал:

Телеком инвестиции в моде. Новый тренд...
А мыс все-таки пробил флаг вниз. Ждем его на 550...

металисты все падают только почему не понятно

[TRADER_2010]

видимо пока никто не в курсе на чём (кроме техники) сегодня упали Мыс и ЕНРС!
Мыс возможно ушёл вниз за ЕНРС, ведь всё-таки 26%-ами он владеет в последнем, но на чём тогда утоптали ЕНРС (конкретно сегодня)!??

[Ferrobank]

Bingo! (28 August 2012 - 22:39) писал:

RBS (28 August 2012 - 17:13) писал:

Телеком инвестиции в моде. Новый тренд...
А мыс все-таки пробил флаг вниз. Ждем его на 550...

металисты все падают только почему не понятно

Да все тут понятно. В понедельник Шанхай обновил 41-месячный минимум. С китайским ростом есть вопросы. Мыс и Енрике под ударом, у них китайский экспорт в приоритете

[Bingo!]

Ferrobank (29 August 2012 - 01:00) писал:

Bingo! (28 August 2012 - 22:39) писал:

RBS (28 August 2012 - 17:13) писал:

Телеком инвестиции в моде. Новый тренд...
А мыс все-таки пробил флаг вниз. Ждем его на 550...

металисты все падают только почему не понятно

Да все тут понятно. В понедельник Шанхай обновил 41-месячный минимум. С китайским ростом есть вопросы. Мыс и Енрике под ударом, у них китайский экспорт в приоритете

ну а другие металисты по миру почему падают

[RBS]

Bingo! (29 August 2012 - 09:22) писал:

...
ну а другие металисты по миру почему падают

Цикличность сказывается. Видимо не все так хорошо в экономике.
Перепроизводство товаров, где используется металлы. Спрос со стороны крупных покупателей снижается.
Например у многих производителей авто стоки переполнены.

[igxxxkind]

как думаете, на фоне вопросов в китайской экономике, мы увидим уровни января 2009 по металлистам?

[Entourage]

igxxxkind (29 August 2012 - 12:18) писал:

как думаете, на фоне вопросов в китайской экономике, мы увидим уровни января 2009 по металлистам?

Купить хочешь? Если даже упадет, то рост не будет таким динамичным, как после января 2009, экономики будут восстанавливаться годами, и то если будут. В мире идет перераспределение, Европа устала.

[igxxxkind]

Entourage (29 August 2012 - 13:01) писал:

igxxxkind (29 August 2012 - 12:18) писал:

как думаете, на фоне вопросов в китайской экономике, мы увидим уровни января 2009 по металлистам?

Купить хочешь? Если даже упадет, то рост не будет таким динамичным, как после января 2009, экономики будут восстанавливаться годами, и то если будут. В мире идет перераспределение, Европа устала.

Да. Я в тот паровоз не сел. Хочу в этот запрыгнуть. Конечно рост будет меньше, но все зависит от того куда упадет))). НУ и когда-нибудь оно все-таки вырастет)))

[Entourage]

igxxxkind (29 August 2012 - 13:50) писал:

Entourage (29 August 2012 - 13:01) писал:

igxxxkind (29 August 2012 - 12:18) писал:

как думаете, на фоне вопросов в китайской экономике, мы увидим уровни января 2009 по металлистам?

Купить хочешь? Если даже упадет, то рост не будет таким динамичным, как после января 2009, экономики будут восстанавливаться годами, и то если будут. В мире идет перераспределение, Европа устала.

Да. Я в тот паровоз не сел. Хочу в этот запрыгнуть. Конечно рост будет меньше, но все зависит от того куда упадет))). НУ и когда-нибудь оно все-таки вырастет)))

Я тоже не сел в тот паровоз

Прикрепленные файлы

•  I know that feel.jpeg (25.26К)
  Количество загрузок:: 25

[Chuvak]

Знаете, перед большим заныром вниз все вот так дружно не очкуют: "как все плохо, наверное, будем падать".
Все пряямм ждут так этого, тааааак ждут. )))

Не буду призывать к покупкам, все таки это дело каждого.
Но, кризисы или рост, сами понимаете, не вечны, миру нужна стабильность и развитие. Так что хорошая вещь, которая стоит сейчас X, будет стоить 1.3*X или 1.5X через годик другой.
Отдельные идеи уже интересны.
Вот купите тот же мыс по 5.5 (с подачи РБС) и посидите 1,5-2 года, выхлоп я на 90% уверен будет отличный.

А билеты на паравоз в продажу могут и не поступить.

[RBS]

Chuvak (29 August 2012 - 18:57) писал:

...
Вот купите тот же мыс по 5.5 (с подачи РБС) и посидите 1,5-2 года, выхлоп я на 90% уверен будет отличный.
...

По 600-500 помню сливал после роста c 200.. лучше бы держал еще... но 300% было в кассу.
С 500-600 скупать? нет, не буду. дно никогда не угадаешь. Возможно локально вот оно...но...
лучше покупать, что растет.

[b 52]

Вот мнение "Асыл Инвест"
– Как Вы оцениваете показатели «Народного банка» в 1H2012?

– Чистая прибыль акционерам банка за отчетный период составила 31,8 млрд тенге, превысив результат аналогичного периода прошлого года на 52%. Рентабельность собственного капитала (ROE) в годовом выражении, рассчитанная на базе прибыли последних 4 кварталов, достигла 17% против 13% на начало года. Значительный вклад в рост ROE внесла не только прибыль, но и последний выкуп привилегированных акций у ФНБ «Самрук-Казына».

Основной вклад в значительный рост чистой прибыли внесли резко сократившиеся расходы банка на формирование провизий. По итогам первого полугодия они составили 8,2 млрд тенге против 20,3 млрд тенге в аналогичном периоде прошлого года. Слабые темпы начисления провизий мы связываем со стабилизацией уровня неработающих активов или NPL в ссудном портфеле. С I квартала этого года уровень NPL (займы с просрочкой более 90 дней) снизился до 18,8% с 19%. Уровень провизий по ссудному портфелю составил 20,7%, что с запасом покрывает потенциальные потери по займам.
По части балансовых показателей можно отметить замедление темпов роста активов во II квартале по сравнению с I кварталом, что в принципе не критично. Нам не нравится слабая кредитная активность банка. Во II квартале ссудный портфель вырос, однако с начала года практически не изменился. На фоне роста активов ликвидность банка растет, что негативно сказывается на рентабельности активов.

Несмотря на отсутствие прогресса в кредитной активности и чистой процентной марже, мы позитивно оцениваем результаты ввиду стабилизации NPL, что позволяет банку существенно сокращать расходы на провизии. Чистая прибыль и рентабельность капитала показала значительный рост, что позитивно для акционерной стоимости капитала банка.

– Сохранит ли банк положительную динамику во 2H2012?

– Во втором полугодии банк сохранит позитивную динамику по чистой прибыли, так как процентные расходы увеличатся, а расходы на провизии, как показало первое полугодие, будут низкими по сравнению с 2011 годом. По итогам 2012 года банк, по нашим прогнозам, может получить чистую прибыль в размере 53,6 млрд тенге (36%-й прирост), что означает дивиденды на уровне от 6 до 20,5 тенге на акцию. При текущей цене простой акции дивидендная доходность может составить от 3 до 10%. Сам банк ожидает чистую прибыль по итогам 2012 года примерно на уровне 60 млрд тенге, а ROE в годовом выражении в размере 20,1%.

– Становятся ли акции «Народного банка» более привлекательными с учетом возможных дивидендных выплат?

– Дивиденды повышают инвестиционную привлекательность акций. В настоящее время многие эмитенты стремятся повысить стоимость бизнеса за счет выплат дивидендов. С одной стороны, выплаты позволяют инвесторам почувствовать возврат от своих вложений в виде денежного потока, с другой стороны, они говорят об уверенности эмитента в своем будущем. Компания выплачивает дивиденды только при устойчивом финансовом положении. В целом, выплаты дивидендов укладываются в логику текущих процессов в финансовых показателях «Народного Банка» и с нашей стороны были ожидаемы. Банк недавно выкупил привилегированные акции у ФНБ «Самрук-Казына», сократив долю участия государства до минимума, и высвободил дивиденды для держателей простых акций.

– Остаются ли акции «Народного банка» недооцененными?

– Акции банка все еще недооценены, даже после довольно бурной реакции инвесторов на объявление новой дивидендной политики. В настоящее время акции торгуются по цене 248 тенге, что на уровне одной балансовой стоимости акции. При рентабельности капитала на уровне 17% акции банка должны оцениваться в 1,5 раза выше балансовой стоимости. К такому выводу мы пришли после того, как проанализировали показатели рентабельности капитала банков аналогов и текущего соотношения рыночных цен их акций к балансовой стоимости.

– Какую рекомендацию и целевую цену по акциям «Народного банка» Вы даете?

– Мы рекомендуем «Покупать» простые акции банка. Наша целевая цена с учетом вышеизложенных выводов составляет 386,6 тенге, что означает потенциал роста в 88%.

[igxxxkind]

386 для Халыка не чересчур ли оптимистично? Особенно на внешнем фоне.

[Freeday]

b 52 (31 August 2012 - 10:18) писал:

Вот мнение "Асыл Инвест"
....
– Мы рекомендуем «Покупать» простые акции банка. Наша целевая цена с учетом вышеизложенных выводов составляет 386,6 тенге, что означает потенциал роста в 88%.

Может хоть в этот раз угадают

Ни чего личного, но вот эти все мнения и рекомендации, сбываются через n-нное время, которое может быть и через год и через два, а может и вообще не наступить.

Например по акциям мыса и ЕНРС можно дать еще более оптимистический прогноз, что они недооценены процентов на 100-150 , вопрос времени.

[RBS]

Freeday (31 August 2012 - 10:46) писал:

....
Ни чего личного, но вот эти все мнения и рекомендации, сбываются через n-нное время, которое может быть и через год и через два, а может и вообще не наступить.

Например по акциям мыса и ЕНРС можно дать еще более оптимистический прогноз, что они недооценены процентов на 100-150 , вопрос времени.

Аналитик предполагает, рынок располагает.

Мыса и енрс к примеру же де праймфиновцы рекомендовали покупать с апреля.
Прикинь, если бы послушав эти рекомендации ты бы начал на уровне 900 тарится мысом.
Нормально бы ты сейчас заработал. Жирного лося. ))
Так что все эти рекомендации и предположения очень субъективная штука.
Но как говорят старые евреи - покупай лучшие акции худшей отрасли.
Таким образом я начинаю покупать акции мыса с уровня 550 с дальнейшим применением метода вишеньки...

[igxxxkind]

Что за метод вишенки? Усреднение?

[Dow Jones]

аналитикам, неплохо бы, ставить цели в разновременной перспективе...дабы не вводить в заблуждения радужными таргетами
мыс дешевле 1500, при условии что snp выше 1400..довольно необычно для рынка

[CORNER]

RBS (31 August 2012 - 11:19) писал:

Freeday (31 August 2012 - 10:46) писал:

....
Ни чего личного, но вот эти все мнения и рекомендации, сбываются через n-нное время, которое может быть и через год и через два, а может и вообще не наступить.

Например по акциям мыса и ЕНРС можно дать еще более оптимистический прогноз, что они недооценены процентов на 100-150 , вопрос времени.

Аналитик предполагает, рынок располагает.

Мыса и енрс к примеру же де праймфиновцы рекомендовали покупать с апреля.
Прикинь, если бы послушав эти рекомендации ты бы начал на уровне 900 тарится мысом.
Нормально бы ты сейчас заработал. Жирного лося. ))
Так что все эти рекомендации и предположения очень субъективная штука.
Но как говорят старые евреи - покупай лучшие акции худшей отрасли.
Таким образом я начинаю покупать акции мыса с уровня 550 с дальнейшим применением метода вишеньки...

это все верно, RBS, потеряли бы, но скажу пару слов в свою защиту... можно оценить фундаментальный профиль отдельной компании, но вот с оценкой рынка, то есть ситуации в мировой экономике ситуация обстоит сложнее. те же мыс с энрс спокойно могли показать рост если бы политики в европе быстро пришли к консенсусу. так что все относительно... но так или иначе было бы неправильно если бы мы не принимали в расчет те усилия, которые предпринимают компании для приумножения своей стоимости (капзатраты, покупки других компаний и тд)..

а вот ежедневный апдейт который мы готовим он как раз служит для того чтобы держать руку на пульсе рынка. там часто звучат такие фразы что мы рекомендуем покупать компании на фундаментальном уровне, но не советуем это делать в моменте из-за, например, сложной ситуации на рынках.. ну вот в общем так..

[CORNER]

Dow Jones (31 August 2012 - 11:56) писал:

аналитикам, неплохо бы, ставить цели в разновременной перспективе...дабы не вводить в заблуждения радужными таргетами
мыс дешевле 1500, при условии что snp выше 1400..довольно необычно для рынка

это красиво звучит, но почти не реализуемо практически.. но лично мы всегда подчеркиваем что оценки наши получаются в результате фундаментального анализа.

кстати покупки основанные на фундаментале дают хорошую доходность в горизонте 12-24 месяца.. то есть общеизвестно, что их лучше не применять для спекулятивных целей.